Сколько стоит весь S&P 500? Сотни миллиардов в год на дивиденды. Почему самая дорогая компания в мире находится в хвосте индекса

Индекс Dow Jones

В отличии от S&P, веса в индексе Dow Jones распределяются в зависимости от цены акции. Из-за этого наблюдаются крайне любопытные моменты.

Например, самая дорогая компания в индексе — Apple (с капитализацией под $2 трлн.), имеет вес в 2.67%. И занимает всего лишь 20 место (из 30 компаний).

Тройка лидеров из индекса Доу присутствует и в S&P 500. Но там по весу эти компании находятся только во второй десятке.

В тоже время, вес компаний в Dow Jones распределен более равномерно. Без явных перекосов в горстку компаний (как у S&P500 и Nasdaq 100).

• Доля компаний в DOW индексе варьируется от 6-7 до 1-2%.
• На ТОП-5 приходится 30% веса;
• ТОП-10 занимает 53%.

Как инвестировать в S&P 500 выгоднее: сравнение способов

Для россиян существует несколько способов вложить деньги в американский индекс S&P 500: покупка ETF (БПИФ) на Мосбирже, покупка ETF через американского брокера (IB) или покупка всех акций, составляющих этот индекс на СПБ бирже. Рассмотрим каждый способ и посчитаем.

Для анализа я взял следующую ситуацию: инвестор вкладывает в S&P 500 10 млн. руб. на 30 лет.

Почему такая значительная сумма — чтобы фиксированные расходы не были слишком высоки по отношению к сумме инвестирования, и сравнение получилось более показательным.

Продавать активы из портфеля инвестор будет только на пенсии, через 30 лет, поэтому налоговые выгоды при продаже не учитываем: еще не известно, сохранятся ли льготы в течение такого долгого срока. Ребалансировку инвестор будет делать только путем новых взносов (купит то, что упало в цене), продавать ничего не будет, поэтому налоговые льготы при операциях ребалансировки внутри фондов не учитываем.

Ежегодная сумма дивидендов по портфелю S&P 500 составит 1,5% от его стоимости.

1-ый способ. Покупка ETF (БПИФ) на Мосбирже

Рассмотрим ETF от Финэкс — FXUS, комиссия — 0,9% в год, и БПИФ Сбербанка — SBSP, комиссия — 1% в год.

Как мы видим, расходы получились высокими. Львиную долю съедает комиссия ETF (БПИФ): целых 100 тыс. руб. в год, и эта сумма будет расти вместе со стоимостью счета.

Не понятно, за что они берут 1%, если вся функция УК заключается лишь в покупке акций по списку в долях, предусмотренных индексом S&P 500. Никаких усилий по улучшению доходности инвестора УК не прилагает, это пассивное инвестирование, а значит, и комиссия должна быть на порядок меньше, например, 0,1%.

Представьте, что 2 инвестора вложили 10 млн. руб. на 30 лет в S&P 500: один в российский ETF (БПИФ) с комиссией 1%, а другой в американский ETF от Vanguard с комиссией 0,07%. Первый бы потерял на комиссии на 10 млн. руб. больше, чем второй! Вдумайтесь в эту цифру: вы готовы заплатить за пассивный индексный портфель комиссию, равную первоначально вложенной сумме?!

Кстати, рассчитать свои расходы на комиссию вы можете с помощью калькулятора, ссылку на которую любезно предоставил один автор на смартлабе (Finindie).

Кроме того, большую долю расходов (45 000 руб.) составит 30% налог в США, который придется заплатить российской УК при получении дивидендов.

Вывод: на мой взгляд, данный способ инвестирования НЕ подходит для вложения больших сумм денег и/или инвестиций на долгосрочном периоде (10-30 лет), поскольку расходы пассивного инвестора слишком велики и экономически не оправданы.

Применять данный способ можно лишь как промежуточный, для первичного накопления небольших сумм в течение 5 лет, с последующим переводом счета в более дешевые по комиссиям способы инвестирования.

2-ой способ. Покупка ETF через американского брокера (Interactive Brokers)

Для инвестирования я выбрал ETF от Vanguard, который не распределяет дивиденды между пайщиками, а аккумулирует, таким образом, мы избегаем уплаты налога на дивиденды. Этот фонд — S&P 500 UCITS ETF (USD) Accumulating (VUAA), торгуется в Лондоне, комиссия 0,07%.

Как мы видим, расходы инвестора в разы меньше, и значительная их часть одноразовая: на валютный перевод.

Оформлять налоговые документы возможно придется каждый год, но делать это будет не очень сложно в виду отсутствия в последующие годы операций по купле-продаже ценных бумаг, и отсутствия поступления дивидендов на счет.

Вывод: это хороший способ инвестирования, и он подходит для долгосрочной стратегии, в том числе для вложения больших сумм в S&P 500.

3-й способ. Покупка всех акций, входящих в S&P 500 на СПБ бирже

Выгода здесь очевидна и принципиальна: никаких ежегодных комиссий мы УК не платим.

Но этот способ более трудоемкий тем, что нужно не только купить 500 разных видов акций, но и самостоятельно отслеживать доли компаний в индексе и проводить ребалансировку своего портфеля в случае изменения этих долей или состава индекса. Автоматизация расчетов уже есть, вручную с калькулятором не нужно считать, но время уделять все равно придется.

Также придется потрудиться, чтобы задекларировать все полученные дивиденды, кучу бумаг оформить.

Как мы видим, основную долю расходов занимает налог на дивиденды (13%) и налоговое декларирование. Остальные расходы одноразовые.

Вывод: это хороший способ для инвестирования с небольшими расходами, но довольно трудоемкий. Меня лично в этом способе пугает количество расчетов и бумажек для налоговой, чтобы задекларировать дивиденды. Но может быть это потому, что я этого еще не делал, и все не так страшно.

Итоговая таблица для сравнения

Общие выводы:

1. Вкладывать в S&P 500 путем покупки ETF (БПИФ) на московской бирже слишком дорого, если вы планируете инвестировать крупные суммы или инвестировать долгосрочно (на 10-30 лет). Причина — слишком большая комиссия УК по этим фондам. Применять данный способ можно лишь как промежуточный, для первичного накопления небольших сумм в течение 5 лет, с последующим переводом счета в более дешевые по комиссиям способы инвестирования.
2. Для вложения денег в S&P 500 инвестору лучше выбрать любой из двух оставшихся способов: покупка ETF от ведущих мировых УК (Vanguard, Blackrock и т.д.) через американского брокера (Interactive Brokers) или покупка всех акций, входящих в S&P 500, на СПБ бирже.
3. Последний из способов более трудоемок при декларировании в налоговой, зато не нужно платить ежегодную комиссию УК за управление фондом.
4. Я пока склоняюсь к инвестированию через Interactive Brokers.

Блог.

Возможна ли торговля индексом S&P 500 при помощи автоматических советников?

Все торговые советники, предлагаемые в интернете не принесут вам профита. Каждый из таких «роботов» заточен на работу по определенному алгоритму на бычий или медвежий тренд или на флет. Пока импульс или флет продолжается – советник зарабатывает, когда же тренд меняется – сливается и профит, и депозит.

Только по этой причине «торговые роботы» для форекса или фондового рынка продаются. Посчитайте сами – если бы «роботы» приносил бы 200% прибыли в месяц, то почему же их создатели не стали богаче Дерипаски, Абрамовича и других миллиардеров? Что ответит вам на этот вопрос создатель советника – «некогда торговать» (?), «мне по душе разработка «роботов»(??).

SNP-500 – отзывы и обзор на мошенников? Или сайт для трейдера?

SNP-500 нельзя называть новыми мошенниками. Руководство данной платформы уже неоднократно было замечено за обманом своих пользователей. Вот и эта платформа не стала исключением, обманщики лишь сменили название брокера и надеяться обворовать ещё несколько десятков наивных клиентов.

Сразу хочется отметить, что данный брокер – фальшивка. Каждая открытая сделка фейковая. Каждого трейдера водят вокруг пальца, мошенники стараются обманывать на максимально большие суммы.

SNP-500 ни в коем случае нельзя доверять свои деньги. Как было сказано ранее, мошенники остались старые, схема развода сохранилась, изменилось лишь название и обёртка. Пополнять депозит на брокере попросту нет смысла, инвестиции пойдут в карманы обманщиков. Мошенники могут начать названивать на телефон, представляться вымышленными именами и вынуждать пополнять депозит на кругленькую сумму. Но не стоит забывать, SNP-500 не выводит деньги, а все отзывы на сайте – враньё.

SNP-500 развода на деньги, обман!

Мошенники уже с большим опытом развода, так что они всегда найдут способ, как обмануть пользователя. SNP-500 не имеет ничего общего с торговлей на финансовом рынке. Единственная задача брокера, обманывать трейдеров. Так что доверять им свой капитал не рекомендуется.

Способ обмана более чем классический. Трейдер новичок ищет себе брокера, натыкается на их сайт и видит так многочисленные положительные отзывы. Естественно, каждый из комментариев или прописан администрацией вручную или был куплен за деньги. Стандартный ход, чтобы вызвать доверие у потенциального клиента. Как итог, трейдер ведётся на всё это, пополняет депозит, а его аккаунт попросту блокируется или не выводят деньги при отправлении запроса на транзакцию.

SNP-500 – отзывы о брокере

В интернете можно найти несколько подобных брокеров, штуки 3, руководством которых являются и те же люди, что у SNP-500. Трейдерам обещают высокий доход при то

рговле на финансовом рынке, приятные условия сотрудничества, быстрые выплаты и всё в таком духе. Но не стоит верить ни единому их слову, ведь у руля брокера сидят жулики, готовые пойти на всё, чтобы обмануть вас.

У мошенников всегда найдётся причина, чтобы не вывести деньги: аккаунт могут заблокировать, либо быстро сольют депозит, вывод денег будет постоянно отклоняться из-за выдуманных причин.

Контора работает полностью анонимно. Отсутствие информация о контактных данных, так что руководство брокера всегда находится в тени. Думаю, не стоит объяснять, что надёжная компания не будет скрывать данные о себе.

О лицензии даже заикаться не стоит. Юридической документации, которая разрешает заниматься данным видом деятельности у них отсутствует.

Порой жулики практикуют такую схему развода: трейдер закидывает на депозит незначительную сумму денег. Первый месяц ему дают почувствовать вкус прибыли и даже могут позволить вывести незначительную сумму. После звонят на телефон, вынуждают пополнить баланс на большие деньги и просто сливают депозит или блокируют аккаунт. Естественно, техподдержка отвечать не будет, так что разобраться в причинах блокировки не получится.

Проект еще очень молодой. Отзывов в сети еще почти нет. Но все понятно и без них!

Вывод

SNP-500 – очередной лохоброкер, который обманывает. Ни лицензии, ни пользовательского соглашения у них нет. Работает контора полностью анонимно. Доверять деньги SNP-500 нельзя ни в коем случае.

Узнать больше про торговлю бинарными опционами, торговлю на рынке Форекс.

Выход есть!

Стратегии получения профита по фьючерсу SP (индекса S&P 500)

Среди инвесторов Уолл-стрит самым популярным индикатором является 200-дневная простая скользящая средняя — все что выше ее покупаем, ниже ее — продаем. К чему это может привести наглядно демонстрирует Джордж Сорос, который в ожидании очередного экономического кризиса только на рынке США за несколько месяцев 2021г. потерял около 1 млрд долларов:

Рис.5. Сделки Д.Сороса в ожидании нового экономического кризиса

Masterforex-V же предоставляет несколько различных торговых систем с ноу-хау МФ:

— Скальпинг (Скальпинг: классика и стратегии Masterforex-V) — для торговли на таймфреймах м1 и м5;

— Свинг-трейдинг (Свинг трейдинг: классика и ноу-хау Masterforex-V) — для торговли на таймфреймах на м30 — н4;

— «3 экрана Элдера»(три экрана Элдера: суть, критика и модификации Masterforex-V) — для комплексного анализа рынка;

Masterforex-V предлагает несколько тактик для торговли по фьючерсу индекса S&P500

Основная тактика получения профита исходит из аксиомы, что индекс растет от кризиса до кризиса, т.е. бычье движение индекса идет на протяжении примерно 10 лет. Таким образом,

— бай от каждого отката к уровням Masterforex-V;

— в случае ошибки — еще раз открытие сделки ниже (главное — не уподобиться авантюрам Антимартингейлов и Мартингейлов;

— не ставить стоп-лосс — бычий долгосрочный тренд вытянет все ваши ошибочные сделки, конечно же если будете соблюдать следующее правило…;

— полное соблюдение мани менеджмента MasterForex-V;

Посмотрите на сделки Сороса выше — все кто покупал, когда он продавал — заработали чуть больше 10% годовых.