Инвестиции в серебро, нереальные прогнозы. ваши мнения

История открытия

Серебро знакомо людям давно. Впервые историки отмечают его значимость примерно в 4 тысячелетии до н. э. Тогда из этого благородного металла появились первые украшения, которые использовали как обменную валюту.

Со временем люди узнали свойства этого материала и стали использовать его для очистки воды от примесей. Шаманы, ясновидящие ценили этот металл, называя его защитником души. Из него изготавливались ритуальные ножи, священное оружие. Астрологи называли этот материал лунным камнем. Он должен был указывать дорогу заблудившимся путникам, изгонять нечисть, тьму на пути.

Продавайте серебро во втором квартале

Не смотря на очень позитивную первую половину 1 квартала 2019 года в конце концов металл сдал позиции и подешевел на 34 цента. На квартальном графике серебра образовалась падающая звезда — прогноз на второй квартал очевиден, дальнейшее снижение стоимости драгметалла.

На квартальном временном периоде поддержка просматривалась в области 15,000$, но её медведям уже удалось преодолеть. Немногим ниже мы можем видеть поддержку на 14,800$ и 13,900$ (минимумы прошлого года).

Сопротивление есть в районе 16-ти долларов, 18,600, 25,000, 35,000.

Характеристики и свойства

Свойства материала:

1. Цвет металла — серебряно-белый. В трещинах, сколах, выемках может наблюдаться черный налет.
2. Чем больше примесей содержит материал, тем быстрее он окисляется на открытом воздухе.
3. Показатель твердости — до 3 по шкале Мосса.
4. Показатель плотности — до 12.
5. Температура плавления — 961°C.
6. Температура кипения — 2162°C.
7. Высокий показатель пластичности и теплопроводности.

Из чистого серебра нельзя изготавливать столовые приборы и украшения, поскольку металл очень мягкий. Чаще украшения изготавливаются из сплава серебра (92%) и меди (8%).

Этот материал нельзя назвать токсичным, но, если принимать препараты с его большим содержанием и не соблюдать дозировку, можно навредить организму. Могут развиться различные неприятные симптомы:

• конъюнктивит, раздражение слизистых оболочек;
• изменение нормального цвета кожи на фиолетовый;
• появление пятен на лице.

Если продолжать употреблять препараты с высоким содержанием этого металла, он будет постепенно накапливаться в организме, вступать в соединения с другими микроэлементами. Это приведет к стремительному ухудшению общего состояния.

Украшения с серебром (Фото: Instagram / serebro_blesk_26)

Краеугольный камень среди технологических металлов

Мир после COVID станет зеленее и чище. Возобновляемые источники энергии могут удвоить свою долю в общемировом энергетическом балансе с примерно 12% в 2021 году до 22% в 2030. И, несмотря на спад экономики, вызванный коронавирусом, мировые инвестиции в возобновляемые источники энергии в 2021 году превысили $500 миллиардов долларов, что на 9% больше, чем в 2021.

Учитывая значительный приток, для создания чистых технологий, таких как электромобили, солнечные панели, ветряные турбины и так далее понадобится новая инфраструктура. Это означает, что спрос на металлы, необходимые для изготовления этих новых технологий, также будет расти.

Мой коллега Дэйв Форест следит за этим сектором в течение многих лет. Он называет их «технологическими металлами». Фактически, некоторые из пиков данных металлов достигли 110%, 308% и даже 677%.

Как серебро связано со всем этим? В конце концов, многие думают о нем как о старомодном металле, не так часто используемом в современном мире. Но на самом деле серебро является одним из краеугольных камней среди технологических металлов.

По словам Дэйва, бычий рынок технологических металлов только начинается.

Многие менеджеры хедж-фондов, фокусирующиеся на технологиях, говорят, что данный сектор достоин внимания. Это означает новый приток инвестиций и, следовательно, повышение цен. Я полагаю, это станет мегатенденцией на десятилетие, и она все еще находится на ранней стадии впечатляющего бычьего рынка.

И цепкие инвесторы не должны игнорировать серебро как ключевой технологический металл.

Добыча металла

В природе материал встречается в виде самородков. Чаще он содержится в составе свинцовых, медных руд. Изначально процесс получения этого металла состоял из 2 этапов:

• добыча руды;
• проведение окислительного плавления.

После этого получался материал с наименьшим содержанием примесей. Процесс добычи сейчас:

1. После обнаружения руды, богатой серебром, в земле сверлится одно или несколько глубоких отверстий. Для этого применяются специальные буры.
2. В отверстия закладывается взрывчатка. Заряды активируются.
3. Насыщенная благородным металлом руда оказывается на поверхности земли.

Рабочим остается только собрать расходный материал для дальнейшей очистки, переплавки.

Полученное серебро маркируется разными номерами. Это так называемая проба благородных металлов. К основным видам относится:

1. Проба 720. Это низкопробный материал. На 1 кг сплава выходит 720 г серебра и 280 г меди.
2. Проба 800. Еще один низкопробный материал, который нельзя использовать для изготовления ювелирных украшений, поскольку он имеет желтый оттенок.
3. Проба 830. Об этом виде аргентума можно сказать то же самое, что и о 800.
4. Проба 870. Этот металла часто используются для подделки ювелирных украшений. Его выдают за белое золото, продают гораздо дороже.

Самые лучшие пробы — 925, 960, 999.

Прогноз по курсу серебра на 2021 год

Серебро должно было стать фаворитом на рынке драгметаллов в 2018 году. Вместо этого его ожидало большое разочарование.

Тем не менее, несмотря на его слабые показатели в уходящем году, зарубежные аналитики сохраняют оптимизм относительно белого металла на 2021 год, особенно если цены на золото пойдут в рост.

Успех серебра будет зависеть от уменьшения показателя соотношения золото-серебро, которое находится около 25-летнего максимума, составляя 84,5 пунктов. Исторически средним соотношением является показатель около 50 пунктов.

Оптимизм по поводу серебра сохраняется, несмотря на то, что его курс упал за этот год более чем на 13%. По мнению аналитиков по рынкам сырья, этот драгметалл является по преимуществу промышленным металлом, поэтому он стал жертвой ухудшения состояния рынка неблагородных металлов, в частности, меди, резко снизившейся в цене почти с четырехлетнего максимума, достигнутого в начале июня.

По словам некоторых аналитиков, эскалация мировой торговой войны между двумя крупнейшими экономиками мира негативно отразилась на ожиданиях относительно мирового экономического роста, поэтому ведущие игроки рынка теперь прогнозируют низкий спрос на промышленные металлы, включая серебро.

Тем не менее, ожидается, что в 2021 году серебро сбросит с себя зависимость от промышленного спроса, и засияет в качестве денежного металла, перегнав по темпам роста своего желтого собрата на фоне ослабления доллара и приостановления повышения процентных ставок ФРС.

«Если вы ставите на золото в следующем году, то вы должны быть уверены и в росте цен на серебро», — сказал Билл Барух, президент .

«Natixis» является одним из самых оптимистичных банков, если речь идет о прогнозе по серебру на следующий год. По мнению экспертов банка, курс этого драгметалла вырастет в 2021 году максимум до 18 долларов, а средней отметкой будет 16 долларов.

В недавнем интервью «Kitco News» Бернар Дахда, аналитик рынка драгметаллов в «Natixis», аргументировал свою убежденность в росте курса серебра соответствующей динамикой цен на золото. Он отметил, что серебро волатильнее золота на 1,3%, поэтому, если цены на золото будут расти, то серебро окажется в выигрыше.

«Хотя серебро используется в основном в промышленности, оно все еще остается драгметаллом, и в конечном итоге, инвестиционный спрос на него возрастет. Спрос на защитные активы будет основным движущим фактором для золота и серебра в 2021 году», — сказал он.

В голландском банке «ABN AMRO» видят перспективность серебра, и уверены, что его курс в 2021 году достигнет 18 долларов, а средним уровнем будет 16,6 долларов за унцию.

Жоржетт Бёль, координатор отдела стратегии на рынках валют и драгметаллов в этом банке, сказала, что низкая доходность облигаций и слабый доллар должны стать положительными факторами для курса серебра.

«Мы считаем, что цены на серебро находятся сейчас на самом низком уровне, поэтому у него нет другого выхода, кроме как вверх», — сказала Бёль.

Инвесторы вспомнят о серебре в 2021 году

Эндрю Хетч, создатель отчета «Hetch Commodity Report», считает, что серебро подорожает, несмотря на разочарования этого года. По его мнению, спрос со стороны инвесторов повысится и станет самым большим фактором для металла, что приведет к росту его цен до 17,3 долларов в следующем году со средней ценой около 16 долларов за унцию.

«Учитывая возможность весьма интересного будущего года с экономической и политической точек зрения, золоту и серебру сложно будет не преуспеть», — сказал Хетч.

В то же время стоит отметить, что физический инвестиционный спрос, который является важным барометром настроений инвесторов, упал до самого низкого уровня за девять лет.

В уходящем году Монетный двор США продал 15,4 млн. унцовых инвестиционных монет «Американский Орел», что на 14% меньше, чем в прошлом году, когда было продано 18 млн. унций. Спрос на серебряные монеты снизился более чем на 67% по сравнению с рекордным показателем в 47 млн. унций, проданных только три года назад.

Аналитики по рынку сырьевых товаров в «Capital Economics» также ожидают, что инвесторы вернутся к серебру, поскольку к концу следующего года курс выйдет к отметке в 17 долларов за унцию.

«Мы считаем, что 2021 год станет поворотным моментом для курса серебра. Это будет обусловлено главным образом восстановлением инвестиционного спроса, вызванного приостановлением ужесточения денежно-кредитной политики США. Кроме того, следует ожидать падения цен на акции и облигации, особенно в США, что спровоцирует перераспределение активов в сторону защитных активов, включая серебро. Таким образом, мы считаем, что спрос со стороны биржевых фондов будет составлять 100 млн. унций, аналогичного роста мы ожидаем от спроса на слитки и монеты», — сказали они.

Рост профицита станет проблемой для курса серебра

Тем не менее, не все сырьевые аналитики настроены так положительно по отношению к серебру в Новом году. Аналитики по сырьевым товарам в «Commerzbank» говорят, что к концу 2021 года курс белого металла вырастет до 16 долларов за унцию; соотношение золото-серебро останется около 25-летнего максимума – на уровне 85 пунктов.

В исследовательской считают, что рынок драгметлла будет в профиците на уровне 35 млн. унций, самом высоком уровне за девять лет, а в «Commerzbank» не верят в изменение ситуации в следующем году.

«Биржевые инвесторы не смогут поглотить этот профицит. Торговые конфликты вряд ли будут разрешены, а мировая экономика пострадает. Это должно притормозить рост промышленного спроса», — сказали аналитики.

В «Bank of American Merrill Lynch» заявили, что курс серебра в следующем году достигнет 18 долларов, но это не слишком высоко, поскольку рост ограничен большим профицитом.

«Слишком много этого металла сейчас на рынке, поэтому не все будет замечательно здесь», — сказал Майкл Видмер, аналитик этого банка.

Сырьевые аналитики «JPMorgan» считают, что в 2021 году средний курс драгметалла составит 15,84 долларов за унцию.

Самым пессимистичным банком по отношению к серебру, похоже, является «BNP Paribas», поскольку там прогнозирует средний курс на 2019 год на уровне 14,2 долларов за унцию.

Гарри Чилингюриан, глава отдела по глобальной стратегии по сырьевым рынкам в «BNP», указывает на то, что его банк не прогнозирует легкого года для золота и серебра, предпочитая покупать казначейские облигации.

«С учетом инфляционных ожиданий, выраженной форвардной безубыточной ставкой 5 на 5 лет, которая с середины октября быстро падает, мы считаем, что реальные ставки будут расти, а это станет отрицательным фактором для драгметаллов с точки зрения альтернативных издержек хранения актива, не приносящего процентного дохода», — сказал он.

Сферы применения

Сейчас около 50% серебра применяется в сфере промышленности. Связано это с особыми свойствами материала. Основные сферы применения:

1. Изготовление электроники. В этой сфере металл применяется благодаря своей тепловой, электрической проводимости. В старых советских переключателях можно найти небольшое количество этого материала. Чтобы создавать долговечные электрические цепи на платах, argentum растворяют. Так появляется нитрат серебра, который наносят тонким слоем на платы. С его помощью создают суперконденсаторы. Тончайший серебряный слой можно найти на DVD-дисках.
2. Химическое производство, пайка. Серебро имеет высокий показатель прочности на разрыв. Поэтому оно подходит для соединения различных металлических деталей. При этом можно использовать сплавы Ag с другими металлами, примесями. Благодаря антибактериальным свойствам материала, он подходит для соединения труб для питьевой воды. Без серебра невозможно получить формальдегид, окись этилена.
3. Медицина. Антибактериальные свойства серебра известны людям давно. Раньше из него изготавливали сосуды для хранения жидкости. Вода очищалась от различных бактерий, становилась полезнее, вкуснее. Люди верили, что, если носить аксессуары из этого металла, можно излечиться от различных заболеваний, очистить организм от скверны. Сегодня этот материал применяется для уничтожения болезнетворных микроорганизмов, дезинфицирования медицинских инструментов, рабочих мест хирургов. Часто этот металл добавляется в сплавы инструментов для проведения операций. С помощью ионов Ag пациентов лечат от инфекционных заболеваний, укрепляют кости, суставы.

Серебро применяется для изготовления разных медицинских препаратов.

Медицинский инструмент (Фото: Instagram / surgical_instrument)

Влияние внешних факторов

Стоимость серебра можно выявить с помощью цены на сырье, которое изначально пребывает в статусе драгоценного металла. Начальная стоимость одного грамма остается прежней, даже несмотря на добычу в Латинской Америке, Северной Америке и Европе. Определение грамма серебра, как обычно, осуществляется в Англии. На изменение цены актива влияет такой фактор, как биржевые котировке. Курс металла также должен определяться потребностью сырья в ювелирной промышленности, производстве и так далее.

Следующий фактор, который оказывает влияние на цены серебра — это изменение курсов мировых валют. Стоимость одного грамма будет определена банковскими процентными ставками, которые изменяются центральными банками мировых государств.

Достоинства и недостатки

Преимущества:

1. Серебряные украшения подходят под любую одежду. Этого нельзя сказать о золоте. Золотые изделия могут испортить внешний вид человека. Оно часто затмевает вид одежды, привлекая повышенное внимание.
2. Золотые украшения принято надевать на большие празднования, церемонии. Серебро же подойдет на любой праздник, деловую встречу, собеседование.
3. Серебряные украшения подходят и мужчинам, и женщинам. Преобладающих факторов по гендерному различию нет.
4. Долговечность, прочность, износоустойчивость.

Серьезных недостатков у этого металла нет за исключением того, что со временем он темнеет.

Что пишут СМИ?

По заявлению представителей , те организации, которые занимаются инвестициями, имеют тенденцию восстановления цен на драгоценный металл в 2021 году в Российской Федерации. На данный момент цена на нижние границы слитков составляет 17,34 доллара, а на верхние — 19,12 долларов.

Финансовые организации Европы также разделяют эту позицию. Они уверены в том, что увеличение размера инвестиций происходит в серебро. HSBC банк предположил, что в ближайшем будущем будет переход от золотых в серебряные слитки. Это окажет влияние на востребование драгоценного металла.

Котировки серебра будущих лет: какова картина

Все, кто разбирается в этом вопросе и следит за ним, знают, что котировки серебра никогда не были стабильными. Они ежедневно устанавливаются фиксингом в Лондоне. Это такая процедура, в рамках которой согласовывается стоимость драгметалла с учетом всех факторов. Занимается этим ассоциация торговцев, и на эту котировку равняются все мировые национальные банки. Что касается России, то здесь курс серебра всегда устанавливается только Центробанком, и планка постоянно находится в динамике. В нашей стране, в отличие от других, фиксируется цена за 1 грамм, хотя, конечно, удобнее было бы делать измерения в унциях по мировому стандарту. Тем не менее, не стоит бояться колебаний, так как инвестирование и заработок на серебре должны базироваться на аналитике фундаментальных факторов, так как любые колебания на Бирже несущественно влияют на курс.

Цифровой юань

«Шокирующие вестники» не обходятся без Китая и/или китайской валюты. Три года назад в Saxo bank говорили о переходе на нефтеюани: производители сырья должны были начать заключать контракты на поставки черного золота в юанях.

В этот раз банкиры описывают сценарий появления китайской цифровой валюты: того же юаня, только в блокчейне (это база данных, состоящая блоков, которые находятся, дублируя друг друга, на разных серверах). Иностранным инвесторам дадут полный доступ к рынкам капитала КНР. А стабильность китайской валюты и возможность блокчейна отслеживать операции устранит отток капитала и нелегальный вывод денег из Поднебесной.

«Двойная циркуляция». Почему китайская экономика так быстро растёт? Подробнее

Как вложиться в серебро

У каждого способа «серебряных инвестиций» есть свои объективные плюсы и минусы, ключевые особенности. Конечно, не существует в полной мере безопасных или на 100% прибыльных вложений, риск есть всегда, но так в любом векторе.

Вот несколько вариантов, которые вы можете взять себе на заметку:

• Покупка слитка банковского серебра (925 проба). Они могут быть и малыми, и большими, но обращать внимание рекомендуем на вторые. Практика показывает, что невыгодно покупать малые слитки, плюс, чем больше слиток, тем меньше вы платите за 1 грамм. Экономия налицо. Среди минусов отметим трудоемкость и длительный срок продажи металла, так как банковский эксперт только неделю потратит на то, чтобы за оплату установить, является ли слиток подлинным.
• Приобретение инвестиционных монет. Цена на них растет стабильно, но не стоит путать инвестиционную монету с ее «коллегой», коллекционной. Инвестиционные монеты выпускаются в небольших объемах лишь с одной целью – облегчение вложений в драгоценные металлы.
• Открытие так называемого металлического счета. Здесь все просто: не нужно покупать слитки, поэтому нет издержек. Счет, де факто, виртуальный. Вы формально покупаете граммы, накапливая их на своем серебряном счету. Помните, что страховки не предусмотрено, поэтому при банкротстве банка вы можете рассчитывать в лучшем случае на выдачу того количества серебра, что эквивалентно размеру счета, но это при условии, что у банка есть ресурсы.

Мегаполисы больше не «мега»

По меньшей мере 25 миллионов человек могут остаться без работы из-за пандемии, таков прогноз Международной организации труда. Добавьте сюда сотни тысяч сотрудников, которых отправили на удаленку, и вы получите пустующую коммерческую недвижимость.

Правительствам для поддержки безработного населения придется вводить безусловный базовый доход, получая который граждане будут оставаться жить там, где родились/где им не надо снимать жилье/искать работу. При таком раскладе большие города станут свободнее.

Тихая гавань или тихий омут? Так ли выгодны инвестиции в золото Подробнее

Прогноз стоимости унции

Аналитики прогнозируют серебру достаточно динамичный рост. Средний курс ожидается на уровне $16,75, что на 7% больше среднего показателя 2021 года, рассчитанного на основе курса Лондонской ассоциации рынка драгметаллов. Ситуация на фондовых рынках далека от стабильности, поэтому инвесторы ищут альтернативные активы, и это является одной из причин увеличения спроса на серебро.

Похожие записи
• Инвестиции в серебро. Большие надежды
• Инвестиции в золото и другие драгоценные металлы: правда и вымысел
• Обезличенные металлические счета — выгодный инструмент долгосрочных инвестиций

Вакцина против бизнеса

Правительства и финансовые институты возлагают большие надежды на вакцинацию населения от COVID-19. Чем быстрее привьют граждан, тем быстрее мир вернется к докарантинной жизни и экономика восстановится. Но, как полагают в Saxo Bank, не все может оказаться так позитивно: если выяснится, что центробанки перестарались со стимуляцией экономик, мир ждет скачок инфляции. При этом уровень безработицы (важнейший для американской экономики фактор) резко снизится и Федрезерв США позволит доходностям длинных казначейских бумаг вырасти, инвесторы потянутся в более рисковые активы.

Количество дефолтов по корпоративным бумагам вернется к многолетним максимумам. А первыми банкротами станут компании в секторе офлайновой торговли.

Прививка раздора. Почему вакцина от COVID-19 стала инструментом войны? Подробнее

Какие объемы предложат производители

Аналитики полагают, что инвесторы могут рассчитывать, что в этом году объем добычи серебра сократится на 2%. Небольшой рост будет только в сфере производства золота, свинца и цинка. Все остальные варианты добычи драгметалла покажут отрицательную динамику.

Предложение серебряного лома в 2021 году немного подрастет. В этом плане динамика ближайших месяцев останется в русле последних 4 лет, которые демонстрировали стабильный рост. Положительная статистика получена благодаря результатам в сегменте лома, извлеченного при утилизации, и приемки непригодных к ношению ювелирных изделий.

Рынок серебра уже 3 года хорошо сбалансирован. Драгметалл не залеживается, все разбирают производители. Естественно, баланс спроса и предложения отражается на цене.

Торговля в диапазоне

Пять дней к ряду серебро торгуется в диапазоне 14,800-15,000$ за унцию. В четверг цены коснулись северной границы этого торгового диапазона и образовали дожи на вершине. Сейчас слово за продавцами и ожидаемое касание южной границы (14,800$).

Торговый диапазон позволяет вести довольно успешную торговлю внутри него и после выхода за его пределы. Игроки интерпретируют диапазоны как области накопления объемов — чем дольше ведется торговля внутри торгового диапазона,тем значительнее будет движение после выхода за его пределы.

Ниже 14,800$ мы видим поддержки на 14,500 и 14,200 доллара за унцию. Сопротивления, кроме уже отмеченных 15,000, есть на 15,140, 15,445, 15,600, 15,830, 16,150, 16,550, 17,300.

Amazon «купит» Кипр

В Saxo Bank регулярно предсказывают пертурбации в Европейском союзе: то выход из содружества Венгрии, то Великобритании. Но в 2021 году банкиры подготовили новый сценарий для ЕС: американская компания Amazon купит… Кипр. Интернет-гигант перенесет штаб-квартиру из Штатов на остров и «буквально купит политическую власть на всех уровнях» в этой стране.

На Кипре, кстати, Amazon встретят с «распростертыми объятиями»: за счет налогов корпорации Лимассол попытается снизить долговую нагрузку, которая уже близка к 100% от ВВП. Amazon поможет республике переписать Налоговый кодекс, снизив налоги на прибыль.

Золотые граждане. У кого из наших олигархов есть кипрский паспорт? Подробнее

Впрочем, европейские чиновники вынудят американскую компанию сменить методы работы на острове. И Кипру придется привести законодательство в соответствие с европейскими требованиями.